外汇交易市场俗称外汇或外汇市场，是全球金融市场的支柱。它是世界上最活跃的市场，2022 年 4 月，全球交易额达到创纪录的每天 7.5 万亿美元[1] 。这个活跃的市场为交易者提供了利用货币价格波动赚取利润的机会。在本文中，我们将解释外汇市场的基本原理，助您了解其投资机制。
什么是外汇?
外汇市场是一个分散的全球市场，世界上所有货币都在这里进行交易。这个庞大的网络全天候运作，连接着所有外汇市场参与者。外汇交易的主要目的，是按照双方商定的汇率将一种货币兑换成另一种货币。
外汇市场的特点
A. 市场参与者
外汇市场多种多样，参与者范围广泛。一方面，中央银行、大型商业银行、经纪人和公司企业进行着大量交易；在另一方面，个人零售交易者和机构投资者从事投机交易或对冲活动。这种参与者的混合不仅增加了市场的丰富流动性，也助长了其固有的波动性，使外汇市场成为一个独特的且充满活力的金融舞台。
B. 可进入性
外汇市场的可进入性是一个关键特征，它使个人能够参与货币交易，无论他们的地理位置或财务背景如何。这使得新一代的交易者得以崛起，改变了全球金融的格局。在线交易平台的兴起彻底改变了外汇市场的准入方式，使参与者只要有互联网连接，就可以在任何地方使用台式机或移动设备进行交易。过去，货币交易主要限于金融机构和高净值个人。
在辉立证券，我们提供差价合约（CFD）形式的外汇交易，在各种平台上进行交易，POEMS 2.0、POEMS Mobile 3 App 和 POEMS CFD MT5，让您的交易触手可及。
差价合约CFD是一种场外交易（OTC）衍生金融产品，允许您交易相关标的资产的价格走势。差价合约以保证金进行交易，您在交易差价合约时并不拥有相关资产。差价合约适用于一系列的相关资产，例如股票、指数、外汇和大宗商品。要了解更多有关差价合约的信息，请参阅 “了解差价合约 (CFD)” 一文 [2].
C. 24小时市场运作
外汇市场每周 5 天、每天 24 小时全天候运行，这是因为它具有全球性，不同时区的金融中心都参与其中。这种不间断的运作方式使全球交易者受益，因为它能适应不同的时间安排，让他们在自己方便的时候参与外汇市场。
了解外汇差价合约 FX CFD
A. FX CFD 外汇差价合约的货币对结构
在外汇市场上，货币用 3 个字母代码表示，并以货币对的形式进行报价。例如，EUR/USD(欧元/美元)、USD/JPY(美元/日元)和GBP/USD(英镑/美元)是常见的符号。从上图可以看出，英镑(GBP)是”基准货币”，而美元(USD)是”报价货币”。
在外汇货币对中，列出的第一种货币是基准货币，它是汇率的参考点。列出的第二种货币是报价货币，代表着一单位基准货币兑换报价货币的价值。
图片中的 1.5143 汇率表示购买一单位英镑（基准货币）需要多少美元（报价货币）。该汇率反映了货币对中两种货币的相对强弱。因此，1 GBP相当于 1.5143 USD。根据这一报价，盈亏将以报价货币美元来反映。
外汇差价合约中的点数
| 货币对 | 小数点 | 点子 |
| 英镑/美元 外汇差价合约 | 最多小数点后五位的波动 | 0.0001 |
| 美元/日元 外汇差价合约 | 最多小数点后三位的波动 | 0.001 |
“点子”是一个标准化单位，指的是大多数货币对中，小数点后第 4 位或第 2 位的变动。
在像英镑/美元这样的货币对中，1 点子相当于最多小数点后五位的波动，即 0.0001.t。然而，对于涉及日元（JPY）的货币对，如上图中的美元/日元，1 点子相当于最多小数点后三位的波动，即 0.001。这一细微差别对于准确计算外汇差价合约交易中的利润和损失至关重要。
B. 外汇差价合约的点差
在外汇交易中，”点差 “是一个基本概念，指货币对买入价和卖出价之间的差额。交易者必须了解这一点，因为它直接影响着进入交易和现有交易的成本。
点差通常以点（pips）为单位，即货币汇率可能出现的最小价格波动。当交易者下达市价订单时，他们会以市场上的最佳可用价格执行订单。买入订单的执行价格为当前卖出价，卖出订单的执行价格为当前买入价。执行时买入价和卖出价之间的差额就是点差。
买入价 = 您可以卖出的价格
卖出价 = 您可以买入的价格
点差 = 卖出价 – 买入价
在图片所示的 POEMS 2.0 示例中，我们可以看到欧元/美元外汇差价合约的订单，两边显示的是买入价和卖出价，中间是 0.4 的点差。
C. 做多和做空的能力
外汇差价合约的一大重要优势是可以做多或做空货币对。这种灵活性使交易者能够从牛市或熊市的市场走势中获利。在动荡的市场中，做空的能力可以让交易者从价格下跌中获利，使他们在趋势性和横盘市场条件下都有机会。有效的做多和做空策略需要对市场分析有深刻的理解，包括影响货币对波动走势的技术和基本面因素。
D. 外汇差价合约中的杠杆作用
杠杆是一种强大的工具，允许交易者用相对较少的资金建立较大的头寸。这涉及到提供保证金，即在交易账户中开立和维持头寸所需的资金。
| 手 (LOTS) | 单位 （UNITS) | |
| 标准 （Standard) | 1.0 | 100,000 |
| 迷你（Mini) | 0.1 | 10,000 |
| 微米（Mirco） | 0.01 | 1,000 |
| 奈米 （Nano) | 0.001 | 100 |
通常，1标准手相当于100,000个单位，但在Poems CFD，我们的外汇差价合约以迷你手为单位，即一个外汇货币对的迷你手为10,000个单位。对于一个 10K 合约，1 个点的价格波动相当于 10 USD。
迷你手为交易者提供了更大的风险管理灵活性，使他们能够精确控制仓位大小，从而进行更准确的风险计算。这使交易者能够更精细地管理他们的风险敞口，因为使用迷你手的交易者可以更有效地分散他们的投资组合和实现资产组合的多样化，将资金分散到多个较小的头寸上，而不是集中在少数几个较大的头寸上，从而降低与单个交易相关的风险。
虽然外汇差价合约交易中的杠杆可以放大潜在利润，但它也伴随着一定的风险和缺点。利用杠杆进行交易涉及使用借贷资金，因此需要维持保证金。如果市场走势对您不利，您的损失将被放大，您可能会收到追加保证金通知，这将要求您向账户存入更多资金或减少仓位。
为什么在我们这里交易外汇差价合约?
1. 享受零佣金和免融资费用的优惠
对于所有39个可供差价合约交易的外汇货币对，均可享受零佣金和免融资费用的优惠，保证金低至5%起。
除此之外，更不收取平台费和市场数据费！
2. 提供具有竞争力的点差
我们提供有竞争力的点差，通常低至 0.3 至 0.4 点。这意味着您可以用较低的成本进入和退出头寸，从而提高整体成本效益。
对于采用剥头皮交易或日内交易等在短时间内开仓和平仓的交易者来说，有竞争力的点差非常重要，因为较窄的点差有利于交易者更快、更频繁地进行交易，从而与这些交易方式的快速节奏相吻合。
3. 可随时进入世界最大金融市场
外汇市场是世界上最大、流动性最强的市场，每天的交易量达到数万亿美元。通过外汇差价合约CFD，您现在可以全天候每周 5 天、每天 24 小时进入这个最大的金融市场。
4. 一个账户，轻松交易不同货币与资产类别
只需一个差价合约交易账户，您就可以轻松进行不同的货币和资产类别的交易，如股票、商品和指数，享受无忧无虑的交易体验。从 5,000 多个柜台中进行广泛选择，全部均可通过1个账户进行交易！
5. 开户零费用
如果您是现有的 POEMS 账户持有人，您只需选择使用 POEMS 2.0和 POEMS 手机3.0 上的差价合约交易功能即可。如果您是辉立证券的新用户，请立即创建新帐户！
根据监管要求，所有投资者必须完成并通过消费者知识评估（CKA）消费者知识评估 (CKA)，并确认风险说明书，才能进行差价合约CFD交易。
我们希望本文能够增进您对外汇交易的了解。有关外汇差价合约的更多信息，请点击参阅此页面。
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